美光CEO谈存储芯片短缺：客户极力压价造成产能投入不足

美光科技首席执行官桑杰·梅赫罗特拉（Sanjay Mehrotra）周二表示，造成当前供需失衡的并非只有存储芯片制造商。这种失衡最近已导致智能手机、电脑和其他消费电子产品的价格上涨。 梅赫罗特拉认为，近年来一些客户在议价时极力压价，也是造成行业产能投入不足的原因，这使得整个行业未能提前布局，跟不上人工智能产业爆发带来的需求。 “某些客户大幅压低了我们行业的价格，”梅赫罗特拉周二接受采访时称，“到2023年，我们的价格已经降到了之前的三分之一。” 梅赫罗特拉表示，价格暴跌导致美光和其他存储器供应商陷入负毛利率，使得整个行业缺乏足够的财务灵活性来投资新的产能，而此时人工智能驱动的需求正开始加速增长。据FactSet的数据显示，美光在2023财年（截至当年8月）的毛利率降至-7.3%。 “企业当时都在亏损，他们根本负担不起，”他说道，“这严重影响了整个行业的投资能力。” 梅赫罗特拉表示，美光在这段低迷时期仍持续投资。“当然，这些投资较上一年大幅削减。”美光2023财年的资本支出降至77亿美元，低于上一财年的121亿美元。 自2023年价格下跌以来，人工智能驱动的内存芯片需求稳步增长。去年，这种增长势头更加明显，提振了美光科技的财务业绩。而到了2026年，增长更是达到了新的高度，推动美光科技成为股市最大的赢家之一。今年第二季度，美光科技的股价上涨超过240%，市值增加了9200多亿美元，达到约1.3万亿美元。 梅赫罗特拉表示，由于新建半导体制造厂需要数年时间，而且下一代存储器的制造工艺也变得更加复杂，因此供应短缺的情况很可能持续到2027年以后。为了弥补这一缺口，梅赫罗特拉表示，美光正在投资约2000亿美元用于制造和研发，其中包括在爱达荷州博伊西和纽约州锡拉丘兹新建存储器制造厂。这位CEO表示，博伊西的项目进展最快，首批芯片将于“明年年中”上市，之后产量将逐步增加。博伊西工厂最终计划建成两座制造厂。 半导体行业以外的领域也已感受到这种短缺的影响。上周，苹果公司提高了多款Mac和iPad机型的价格。此前，苹果CEO蒂姆·库克表示，内存和存储成本飙升已“不可避免”，这凸显了人工智能驱动的需求如何推高消费电子产品的零部件成本。